إن احتراف طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين يكمن في فهم آليات وأنواع الاستثمار في الأسهم، وتقنية اتخاذ القرارات الاستثمارية الصحيحة بشكل نموذجي بعيدًا عن الشائعات المنتشرة حول تداول الأسهم، خلال الفقرات التالية سنتطرق إلى أهم أساسيات الاستثمار في سوق الاسهم السعودية، وعوامل اختيار السهم المناسب والإدارة الذكية لمحفظة استثماراتك.
طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين:
كي تحقق افضل استثمار في الاسهم السعودية أو في سوق المال بوجه عام عليك التعرف على النقاط التالية:
- أنواع الأسهم
- المحفظة الحديثة لإدارة الاستثمار
- أنواع الاستثمار
- عوامل اختيار افضل اسهم للاستثمار في السوق السعودي
وفيما يلي سنتناول بإيجاز مفهوم كل نقطة على حدة، لفتح الطريق أمام المستثمرين المغامرين للبحث عن فنيات تداول الأسهم في الإتجاه الصحيح.
أنواع الأسهم:
تعتبر الأسهم أفضل أداة مالية للاستثمار على المدى الطويل، ولكن هناك العديد من أنواع الأسهم والتي يتم تصنيفها بناء على حقوق الملكية، أو حسب حجم رأس المال، أو بناء على نمط الاستثمار، وغيرها، وإليك أشهر ثلاثة تصنيفات للأسهم:
- أنواع الأسهم بناء على حقوق الملكية
هناك نوعين من الأسهم التي يتم إصدارها للمستثمرين، يختلف كل منهما في حقوق الملكية وإمكانات النمو:
- الأسهم العادية؛ أكثر أنواع الأسهم تداولًا، وتمنح حاملها ملكية جزئية محددة في الشركة، ويحصلون على أرباحهم في المواعيد المقررة، ولكن عندما يتعلق الأمر بالخسائر يتم تأجيل سداد مستحقات الأسهم العادية لحين سداد مستحقات الأسهم المميزة.
- الأسهم المميزة، أقل خطورة من الأسهم العادية، حيث تضمن توزيعات أرباح شبه ثابتة لا تتأثر بالخسائر التي تخضع لها الأسهم العادية، لذلك عندما يتعلق الأمر بـ طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين ننصح بالتركيز على الأسهم المميزة.
وعلى الرغم من اختلاف آلية الاستثمار في كلا النوعين من الأسهم إلا أن التنويع بينهما مطلوب، حتى وإن كانت بداية دخول السوق المالية من خلال الأسهم المميزة.
- أنواع الأسهم بناء على حجم رأس المال
تأخذ الأسهم تصنيفًا آخر حسب القيمة السوقية، أي إجمالي قيمة الأسهم الخاصة بالشركة، وعلى الرغم من عدم وجود قاعدة عامة لهذا التصنيف إلا أنه تم وضع ثلاثة فئات للأسهم:
- الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة: تتجاوز قيمتها 10 مليارات دولار
- الأسهم ذات رؤوس الأموال المتوسطة: تترواح قيمتها بين 2-10 مليار
- الأسهم ذات رؤوس الأموال الصغيرة: تبلغ قيمتها أقل من 2 مليار دولار
ضع في اعتبارك أن هناك علاقة قوية بين حجم الشركة ومخاطر الاستثمار والعائد الاستثماري أيضًا، وعادة ما تكون الشركات الصغيرة والمتوسطة أقل خطورة وأنسب طريقة لتداول الاسهم السعودية للمبتدئين.
- أنواع الأسهم بناء على نمط الاستثمار
تختلف الخطط الاستثمارية من شركة لأخرى، لذلك تصدر كل شركة مجموعات متنوعة من الأسهم تبعًا لاستراتيجيتها الربحية، ومن أشهر أنواع الأسهم وأكثرها تداولًا:
- أسهم الدخل: تمتاز بدفع أرباح ربع سنوية منتظمة، وعادة ما يصدر هذا النوع من الأسهم من الشركات عالية الجودة، مثل شركات الطاقة والمرافق والخدمات العامة.
- أسهم النمو: تصدر عن الشركات التي تتزايد أرباحها بسرعة مما يؤدي إلى ارتفاع سعر السهم، ولكنها ذات خطورة عالية، لذا يلزم اختيار الشركات بدقة.
- أسهم القيمة: هذه الأسهم تنخفض أسعارها بسبب مشاكل مالية أو إدارية أو غيره، وعادة ما تواصل نموها بعد تغيير اتجاهاتها الدورية، مما يحقق للمستثمرين أرباحًا جيدة، ولكن دراسة حالة الشركة تتطلب خبرة عالية واحترافية في تحليل الأوضاع المالية والإدارية.
إن أول خطواتك للبحث عن طريقة تداول الاسهم السعودية لابد أن تتضمن دراسة أنواع الأسهم، ومن ثم التعرف على مفهوم المحفظة الاستثمارية..
المحفظة الحديثة لإدارة الاستثمار
كما ذكرنا في الفقرة السابقة هناك العديد من أنواع الأسهم، وكل منها يملِك عدة مزايا ومحفوف أيضًا ببعض المخاطر، ودائمًا ما يكون التنويع بين أنواع الأسهم واستراتيجيات الاستثمار أمر أساسي لتقليل المخاطر وتحقيق أقصى استفادة ممكنة من طريقة تداول الاسهم السعودية.
لذلك نشأ ما يسمى بالمحفظة الاستثمارية؛ عبارة عن تقنية إلكترونية يمكنك من خلالها تنظيم وإدارة استثماراتك، وتحقيق التوظيف الأمثل للأصول لتنمية القيمة السوقية لها تبعًا لأهدافك.
يدير المحفظة شخص مسؤول عن اختيار الاستثمار المناسب والتوقيت المناسب أيضًا لتداول الأسهم أو السندات بغرض الاستثمار والمتاجرة، يسمى هذا الشخص مدير المحفظة، ويمكنك إدارة محفظتك بنفسك أو الاستعانة بأحد الخبراء الماليين.
أنواع المحافظ الاستثمارية:
- محافظ العائد: تهدِف إلى تحقيق معدل دخل نقدي ثابت ومستقر.
- محافظ الربح: تسعى إلى تنمية الأصول وإعادة استثمار الربح.
- محافظ العائد والربح، تجمع بين الغرضين.
ونلاحظ أن المحافظ الاستثمارية بوجه عام تهدِف إلى الحفاظ على رأس المال الأصلي، واستقرار تدفق الدخل وفقًا لحاجات الأفراد المختلفة.
طرق إدارة المحافظ الاستثمارية:
عادة ما تتم إدارة المحفظة باستخدام إحدى استراتيجيات الإدارة النشطة أو السلبية:
- الإدارة السلبية، تعرف باِسم Buy-and-hold strategy ويقصد بها الشراء والاحتفاظ، بمعنى أنها تعتمد على شراء الأصول والأسهم الآمنة ذات العائد الجيد.
- الإدارة النشطة: تعتمد على الأبحاث التحليلية والخبرة السابقة في طريقة تداول الاسهم السعودية واتخاذ القرارات الصحيحة في التوقيت المناسب.
عادة ما تحقق الإدارة النشطة عوائد أفضل من الإدارة السلبية، ولكنها تتطلب خبرة واسعة وتنوّع استثماري مناسب، ولكن في البداية ننصح بالاعتماد على الإدارة السلبية كـ طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين لحين فهم آليات التداول واكتساب المزيد من الخبرة.
أنواع الاستثمار
هناك أيضًا أكثر من استراتيجية للاستثمار، يتم الاختيار فيما بينها تبعًا لنوع الإدارة التي تفضلها، وكذلك حجم رأس المال، ومدى خبرتك في مجال تداول الاسهم السعودية، وفيما يلي تعريف موجز بأشهر أنواع الاستثمار وأكثرها تداولًا في السوق المالية:
- استثمار القيمة: يقوم على أساليب التحليل المالي الدقيقة، ويضع معاييرًا صارمة لاستهداف الشركات الثابتة ذات الربح الثابت والآمن.
- استثمار النمو: لا يهتم بأرباح الشركة في الوقت الحالي، إنما يركز على الشركات المتطورة ذات الأفكار الإبداعية التي من المتوقع أن تحقق ربحًا جيدًا خلال الفترة القادمة.
- استثمار الاتجاه: يتجه دائمًا إلى المجالات الرائجة في الوقت الحالي للاستثمار بها، حتى وإن كانت نسبة الربح قليلة.
- استثمار عكس الاتجاه: يبحث عن المجالات المتوقع نشاطها خلال الفترة القادمة مما يؤدي بالتبعية إلى ارتفاع أسعار الأسهم بها.
- استثمار الدخل: يقوم على البحث عن سبل الاستثمار الآمن التي توفر دخل ثابت في الوقت ذاته مثل الصناديق الاستثمارية.
- استثمار العائد المطلق: يعتبر من أشهر أنواع الاستثمار النشط وأكثرها خطورة، ولكنه يتطلب خبرة واسعة في أكثر من صناعة وتفرغ تام لإدارة المحفظة.
عوامل اختيار افضل اسهم للاستثمار في السوق السعودي
أثرت حركة الإصلاحات الاقتصادية الداخلية في تنشيط قطاعات الاستثمار المختلفة ودعم السوق السعودي، لذلك أصبح الاستثمار مجديًا في مختلف المجالات، خاصة إذا اتبعت العوامل التالية عند اختيار الاسهم المناسبة للاستثمار للمبتدئين:
- انتقاء الشركات ذات الإدارة المتميزة التي حققت نجاحات واضحة على مدار السنوات العشر الماضية.
- اختيار الأسهم المميزة ذات العائد شبه الثابت لضمان الحفاظ على رأس المال الأصلي.
- التنويع بين تداول الاسهم السعودية والصكوك والسندات ذات العوائد السنوية الثابتة.
- ضع هدف استراتيجي محدد قبل البدء، واختر استراتيجية الاستثمار المناسبة لرأس المال.
- ابحث عن المدرسة التي تتماشى مبادئها مع طبيعة شخصيتك وادرس استراتيجياتها جيدًا قبل البدء.
وأخيرًا إن لم يكن لديك وقتًا كافيًا لمتابعة استثماراتك، اختر وسيط مالي للاستثمار طويل الأجل، وحدد المواصفات المناسبة لك، من حيث ما إذا كنت ترغب في الاستثمار للحصول على دخل ثابت أم تنمية رأس المال.
ما يجب معرفته قبل بدء الاستثمار في الاسهم:
قبل بدء الاستثمار أو البحث عن طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين عليك أولًا معرفة الهيئة المسؤولة عن تقنين وتنظيم عمليات التداول، وكيف يتم حماية المستثمرين في سوق المال من الممارسات غير المقبولة، وكذلك حقوق المستثمرين على الأسهم.
بمعنى أكثر وضوحًا عليك فهم آلية سوق الأسهم السعودي التي احتلت المركز التاسع عالميًا كأكبر سوق للأوراق المالية..
- من المُشرف على السوق المالية السعودية؟
تتولى “هيئة السوق المالية” تنظيم وتطوير أساليب وسياسات تداول الأسهم في السوق المالية السعودية، وتوفير مناخ ملائم للاستثمار سواء لمالكي الشركات أو المستثمرين المغامرين المعتمدين على تداول الأسهم، للحد من مخاطر الاستثمار في الاسهم، والتأكد من شفافية إدارة الشركات المساهمة.
تسعى الهيئة إلى تحقيق أقصى معايير الشفافية في سوق المال، لحماية المستثمرين من الأعمال غير المشروعة، والحد من مخاطر تداول الاسهم السعودية، لذلك ننصح دائمًا بعدم الاكتراث بالأخبار غير المعتمدة من هيئة السوق المالية، والاهتمام فقط بتصريحات الهيئة، وعدم الاستثمار في شركات مجهولة الهوية وغير خاضعة لإشراف الهيئة.
- ما هي حقوق المستثمر على الاستثمارات المالية في الأسهم؟
الاستثمار في سوق الاسهم السعودي يعني أنك بمثابة شريك تتحمل مكاسب وخسائر الشركة، ولكن هذا لا يدعو للقلق، لأن قواعد الإفصاح والتداول الخاصة بهيئة السوق المالية السعودية تحقق أعلى معدلات الشفافية لضمان حقوق المستثمرين:
- يحصل حاملي الأسهم على أرباحهم في المواعيد السنوية المتفق عليها
- يحِق لهم شراء أسهم جديدة أو بيع الأسهم الحالية
- يحِق للمستثمر أيضًا التنازل عن الأسهم لأي شخص آخر دون قيود.
علمًا بأن الهيئة تضع معاييرًا صارمة لمراقبة استثمارات الشركات المساهمة، ومتابعة التقارير المالية الخاصة بالشركة ورصد المكاسب والخسائر، والإعلان عن أوضاع الشركة طبقًا لتقارير التدقيق الخارجي المحايدة.
- ما أسباب تذبذب أسعار الأسهم؟
إن السوق بوجه عام قائمة على العرض والطلب؛ عندما يزداد الطلب مقابل العرض ترتفع قيمة الأسهم والعكس، لذلك دائمًا ما نجد ما يسمى بتذبذب سعر السهم، تارة يرتفع وتارة أخرى ينخفض.
لذلك تتطلب طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين فهم آلية التذبذب، ومعرفة مدى تذبذب سعر السهم، لتفادي القلق وعمليات البيع غير المُوفقة بمجرد انخفاض السعر.
كما يلزم أيضًا شراء الأسهم عن طريق الدفعات، سواء الدفعات الزمنية، كل 1-5 أعوام تختلف حسب طبيعة استثمارات الشركة، أو الاستثمار من خلال الدفعات السعرية والتي تعتمد على توقيت ارتفاع أو انخفاض سعر السهم.
وختامًا امنح استراتيجيتك الوقت المناسب لتؤتي ثمارها، فالالتزام بالخطة التي وضعتها بناء على تحليل دقيق وخطوات عملية منظمة من أهم عناصر نجاح طريقة تداول الاسهم السعودية للمبتدئين.
